澳大利亚有一个很神奇的贷款公司Afterpay，消费者先购物以后再分期还钱。它三年前上市，现在虽然亏钱，但市值已经冲到了200多亿澳币。腾讯今年4月入股占5%。这家公司不做风控，年轻人占客户比例较高。

　　澳大利亚证券及投资委员会ASIC提醒银行：这类机构不承认自己是信贷机构。在这里借钱的人是不经过风控的，所以银行在给这些人放款时，需要非常谨慎。

　　西方国家有一个金融监管的原则：你贷款给一个人，你必须评审他还款能力。这叫做负责任的贷款，responsible lending。

　　世界上神奇的事情确实是可以发生的。Afterpay过去几年的信贷损失只有百分之一点几，低于银行信用卡的损失率。

　　我写过一个介绍性的文章，很详细。他现在把业务扩充到美英。

　　转载自张化桥博客。